近日，國(guó)內(nèi)最大的黃金珠寶集散地——深圳水貝被曝出有黃金原料供應(yīng)商“爆雷跑路”，卷走巨額貨款。實(shí)際情況如何？

深圳水貝部分金料商“爆雷” 商家疑似卷款跑路

以下視頻來(lái)源于央視財(cái)經(jīng)

總臺(tái)央視記者 劉小寒：深圳水貝興隆黃金珠寶大廈6樓，是此次“爆雷跑路”的粵寶鑫金料商的店鋪所在地，現(xiàn)場(chǎng)大門緊閉，貼著封條，粵寶鑫的招牌目前是被拆除的狀態(tài)。

記者通過(guò)周邊的商戶了解到，9月12日該門店還在正常營(yíng)業(yè)，9月13日上午突然就人去樓空。

9月13日，多名黃金商戶向深圳警方報(bào)案，稱向“粵寶鑫”支付大額預(yù)付款后，公司負(fù)責(zé)人失聯(lián)。

廣東深圳水貝黃金商戶 王先生：我們眾多受害者自發(fā)組織了一個(gè)群，最多的被卷走大概價(jià)值400萬(wàn)元，被卷走幾十萬(wàn)元的受害者超級(jí)多。這個(gè)群受害者有400人左右，還有人在加進(jìn)來(lái)，還有很多從外地過(guò)來(lái)的受害者。

天眼查信息顯示，粵寶鑫全稱為“深圳市粵寶鑫貴金屬有限公司”，成立于2023年8月。作為水貝市場(chǎng)規(guī)模較大的黃金原料中間商，粵寶鑫為下游加工商戶提供黃金原料。此外，也有不少外地商戶會(huì)將回收的黃金郵寄給粵寶鑫進(jìn)行結(jié)算。

新疆黃金首飾店商戶 雷先生：9月10日給它寄了1.2公斤黃金，9月12日早上到的，9月13日中午開(kāi)始慢慢聯(lián)系不上。我們這種寄了黃金舊料的，相當(dāng)于把我們的黃金吞了，金額達(dá)到80萬(wàn)元左右。

記者多次撥打天眼查顯示的粵寶鑫公司聯(lián)系電話，但始終無(wú)人接聽(tīng)。

目前，部分受害者已聯(lián)合向深圳市公安局羅湖分局翠竹派出所報(bào)案。警方已正式受理案件，正在對(duì)涉案公司的資金流向、相關(guān)人員情況進(jìn)行調(diào)查。

記者實(shí)探：水貝市場(chǎng)未現(xiàn)“跑路潮” 有金料商發(fā)公告清算

以下視頻來(lái)源于央視財(cái)經(jīng)

粵寶鑫停業(yè)后，曾有市場(chǎng)傳言稱“水貝市場(chǎng)金料商出現(xiàn)跑路潮”，目前這些金料商經(jīng)營(yíng)情況到底如何？

記者來(lái)到網(wǎng)傳單名中一家位于水貝萬(wàn)山珠寶商業(yè)中心的黃金原料供應(yīng)商門店，在現(xiàn)場(chǎng)看到該商戶處于關(guān)門休業(yè)的狀態(tài)。

廣東深圳水貝黃金商戶 馬先生：君豪卷跑了我655萬(wàn)元，粵寶鑫是卷跑了我290萬(wàn)元，我打了款，黃金也沒(méi)給我，款也沒(méi)給我退。

記者了解到，目前已有多家黃金原料供應(yīng)商在網(wǎng)上發(fā)公告，稱公司由于經(jīng)營(yíng)不善，導(dǎo)致巨額虧損，正在進(jìn)行清算工作，所有訂單存料按照9月13日融通金金價(jià)全部結(jié)算。隨后記者也來(lái)到一家發(fā)布公告的黃金原料供應(yīng)商了解情況，該負(fù)責(zé)人表示，公司資金鏈確實(shí)已經(jīng)斷裂，無(wú)法履行與下游商家的合同，目前已經(jīng)在變賣個(gè)人資產(chǎn)去還債。

廣東深圳仁成貴金屬有限公司負(fù)責(zé)人：我們也沒(méi)有跑，打算把客戶的錢全部清算，該欠的賬都還掉。一直在清算，現(xiàn)在基本上清算完了，這次虧了7000多萬(wàn)元。

此外，記者還發(fā)現(xiàn)，部分網(wǎng)傳名單中的企業(yè)仍在營(yíng)業(yè)。廣東深圳市黃金珠寶首飾行業(yè)協(xié)會(huì)秘書長(zhǎng)張文揚(yáng)表示，網(wǎng)絡(luò)傳言存在夸大、不實(shí)情況。

廣東深圳市黃金珠寶首飾行業(yè)協(xié)會(huì)秘書長(zhǎng) 張文揚(yáng)：網(wǎng)絡(luò)上有關(guān)水貝多家黃金企業(yè)爆雷跑路的傳言，經(jīng)我們實(shí)地走訪，網(wǎng)傳名單中的多家企業(yè)目前仍正常經(jīng)營(yíng)。目前針對(duì)個(gè)別出現(xiàn)問(wèn)題的企業(yè)，公安部門已依法介入，涉及商戶可以通過(guò)法律途徑維權(quán)。

金料商“爆雷”背后：飆漲的金價(jià)與高杠桿的“鎖價(jià)”交易

今年以來(lái)，國(guó)際金價(jià)屢創(chuàng)新高。9月19日，深圳水貝金價(jià)為835元/克，半年時(shí)間內(nèi)水貝金價(jià)每克已漲超120元。此次深圳水貝部分金料商“爆雷”事件背后，有哪些原因？

記者獲得的一份粵寶鑫貴金屬貨物料購(gòu)銷協(xié)議顯示，粵寶鑫涉及貨物銷售、貨物回收兩方面業(yè)務(wù)，兩個(gè)交易方向均可交付定金鎖價(jià)。定金的金額，為下單時(shí)鎖定黃金價(jià)格計(jì)算貨物總價(jià)的一定比例。一般而言，雙方需在下單日起7日完成交易。

據(jù)了解，“鎖價(jià)”模式在深圳水貝較為常見(jiàn)，這種模式本是為了應(yīng)對(duì)金價(jià)波動(dòng)。一個(gè)合規(guī)的貿(mào)易商，在與客戶鎖定價(jià)格后，為了規(guī)避價(jià)格波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)立刻在正規(guī)的期貨或現(xiàn)貨市場(chǎng)進(jìn)行反向操作，即“對(duì)沖”。但實(shí)際操作中，部分金料商卻借機(jī)進(jìn)行變相做空或做多交易。

以做空交易為例，客戶以790元/克的價(jià)格鎖價(jià)下定金，一些金料商預(yù)計(jì)金價(jià)會(huì)下跌，不實(shí)時(shí)購(gòu)入對(duì)應(yīng)價(jià)格的黃金交貨，而是放“空倉(cāng)”，等交貨時(shí)再購(gòu)買更低價(jià)的黃金交付給客戶。如價(jià)格按預(yù)期下跌，金料商可以獲得其中差價(jià)盈利。然而，近期，國(guó)際金價(jià)屢創(chuàng)新高，遠(yuǎn)超他們收取預(yù)付款時(shí)的價(jià)格，巨大的缺口使其根本無(wú)法交付實(shí)物。

記者進(jìn)一步調(diào)查發(fā)現(xiàn)，部分金料商的“鎖價(jià)”交易背后，還疊加著高杠桿風(fēng)險(xiǎn)。在這些金料商的App或者小程序中，一些下游黃金商戶，甚至是散戶，僅需向金料商支付相當(dāng)于黃金實(shí)際價(jià)格約2.4%~3%的定金，就能鎖定金價(jià)。理想狀態(tài)下，金價(jià)上漲后，客戶可按鎖定的價(jià)格補(bǔ)足尾款提貨，或直接結(jié)算差價(jià)獲利。與正常黃金期貨交易高達(dá)10%以上的保證金相比，這一模式門檻更低。

法律人士表示，這種模式可能認(rèn)定為變相期貨交易，涉嫌非法經(jīng)營(yíng)罪。而對(duì)于投資者來(lái)說(shuō)，高杠桿的鎖價(jià)交易背后暗藏巨大風(fēng)險(xiǎn)。

北京岳成律師事務(wù)所高級(jí)合伙人 岳屾山：第一，收益與虧損放大化，該模式僅需支付實(shí)際價(jià)格的2.4%-3%作為定金，遠(yuǎn)低于黃金期貨10%的保證金比例，高杠桿率，若金價(jià)短期劇烈波動(dòng)，投資者暴富與暴虧的可能性并存；第二，資金安全風(fēng)險(xiǎn)加劇。資金流向缺乏監(jiān)管，無(wú)實(shí)物交割保障，料商通常通過(guò)私設(shè)小程序或微信群吸納資金，且不使用自有賬戶收款，導(dǎo)致預(yù)付款可能被挪用至高風(fēng)險(xiǎn)投資或直接卷款跑路，投資者維權(quán)困難。