我國(guó)信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展研究 2

我國(guó)信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展研究 2　　 市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是法制經(jīng)濟(jì)也是信用經(jīng)濟(jì)。(1)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的有效運(yùn)轉(zhuǎn)需要一定的制度保障。法律作為正式化的內(nèi)在規(guī)則對(duì)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行起著重要的調(diào)節(jié)作用。然而作為非正式化內(nèi)在規(guī)則的信用在某些情況下對(duì)節(jié)約交易費(fèi)用提高經(jīng)濟(jì)效率具有更加重要的意義。目前中國(guó)信用制度的不完善和交易主體的失信行為已經(jīng)成為妨礙我國(guó)經(jīng)濟(jì)正常運(yùn)轉(zhuǎn)的重要因素。但是從計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制到市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的制度演進(jìn)需要一定的時(shí)間，適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的信用制度的建立也不可能一蹴而就。為防止理性經(jīng)濟(jì)人的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)行為對(duì)經(jīng)濟(jì)效率的損害，發(fā)展信用保險(xiǎn)業(yè)并建立社會(huì)信用管理體系，對(duì)提高市場(chǎng)的運(yùn)轉(zhuǎn)效率具有重要意義。

　　一、信用保險(xiǎn)業(yè)的作用

　　發(fā)達(dá)的社會(huì)信用體系對(duì)于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的有效運(yùn)轉(zhuǎn)無疑具有十分重要的作用。目前由我國(guó)信用體系的不完善所引起的主要問題有：銀行呆帳壞帳問題，企業(yè)三角債問題，消費(fèi)信貸市場(chǎng)不發(fā)達(dá)問題，中小企業(yè)融資困難問題及國(guó)際貿(mào)易信用風(fēng)險(xiǎn)問題等。就消費(fèi)信貸而言，以房地產(chǎn)市場(chǎng)為例1995年，1996年及1997年全國(guó)普通商品房空置率分別達(dá)到87．8％，87．5％和87．4％。而我國(guó)中等水平住宅與中等收入家庭年收入之比在大多數(shù)城市超過6，其中上海達(dá)10．6，北京達(dá)10，3，廣州達(dá)10．2。而低收入水平和高房?jī)r(jià)正是住房消費(fèi)信貸市場(chǎng)發(fā)展的條件�？墒俏覈�(guó)信用制度的不完善造成的銀行和客戶之間相互不信任及過高的交易成本成為消費(fèi)信貸市場(chǎng)發(fā)展的障礙。而發(fā)展信用保險(xiǎn)業(yè)一方面可以彌補(bǔ)目前信用體系不完善造成的市場(chǎng)效率損失，另一方面可以促進(jìn)我國(guó)社會(huì)信用體系的建立。

　　第一，信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展可以增加風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)的主體，從而降低企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)市場(chǎng)發(fā)展。信用保險(xiǎn)是保障被保企業(yè)應(yīng)收帳款免受不正常損失之保險(xiǎn)。對(duì)銀行而言，保險(xiǎn)公司的介入一方面可以與其共同承擔(dān)違約風(fēng)險(xiǎn)，另一方面又可以保障銀行按期收回款項(xiàng)。銀行風(fēng)險(xiǎn)的降低可以使投保人貸款的可得性提高。從整體而言，信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展通過降低信用風(fēng)險(xiǎn)促進(jìn)了市場(chǎng)效率的提高。

　　第二，信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展可降低信用市場(chǎng)交易成本，擴(kuò)大市場(chǎng)規(guī)模。如消費(fèi)信貸市場(chǎng)與信用保險(xiǎn)業(yè)的結(jié)合，保險(xiǎn)公司作為第三方的介入可以更加有效的克服企業(yè)和客戶之間的信息不對(duì)稱問題，防范并化解信息不對(duì)稱造成的信用風(fēng)險(xiǎn)，降低交易費(fèi)用，從而促進(jìn)信貸市場(chǎng)規(guī)模的擴(kuò)大。

　　第三，信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展可以提高企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理水平，促進(jìn)出口和消費(fèi)，降低銀行呆帳壞帳比例，對(duì)房地產(chǎn)，汽車等市場(chǎng)的發(fā)展，對(duì)企業(yè)融資效率的提高具有十分重要的作用。

　　第四，信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展可以促進(jìn)我國(guó)信用體系的建立和完善。完善的社會(huì)信用體系應(yīng)包括國(guó)家信用管理體系，企業(yè)信用管理體系以及個(gè)人信用管理體系等。信用信息的收集與傳遞貫穿了資本市場(chǎng)，商品市場(chǎng)和個(gè)人消費(fèi)市場(chǎng)。信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展必然會(huì)促進(jìn)對(duì)企業(yè)和個(gè)人信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和管理水平的提高。同時(shí)，信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展必然要求社會(huì)的企業(yè)信用信息收集和管理體系的發(fā)展，以及社會(huì)個(gè)人信用管理體系的建立。目前我國(guó)已經(jīng)實(shí)行存款實(shí)名制，但是完善的社會(huì)信用體系是包括存款實(shí)名制在內(nèi)的所有信用制度構(gòu)成的一個(gè)統(tǒng)一的整體，僅僅建立了存款實(shí)名制并不能有效化解整個(gè)金融市場(chǎng)的信用風(fēng)險(xiǎn)。而信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展可以促進(jìn)我國(guó)社會(huì)信用體系的建立和完善，從而降低整個(gè)金融市場(chǎng)的信用風(fēng)險(xiǎn)。

　　二、目前我國(guó)信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r

　　信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展程度高低是一國(guó)信用制度發(fā)達(dá)與否的重要標(biāo)志。目前我國(guó)的信用保險(xiǎn)業(yè)務(wù)主要包括出口信用保險(xiǎn)，消費(fèi)信貸保險(xiǎn)等。

　　1．出口信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r。

　　第一，由于信息不對(duì)稱和不完善，出口企業(yè)面臨嚴(yán)重的信用風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)家政治風(fēng)險(xiǎn)及匯率風(fēng)險(xiǎn)。出口信用保險(xiǎn)對(duì)于出口商選擇靈活的貿(mào)易支付方式，降低信用風(fēng)險(xiǎn)，提高出口競(jìng)爭(zhēng)力具有十分重要的作用。據(jù)統(tǒng)計(jì)全球國(guó)際貿(mào)易中有12％是由出口信用保險(xiǎn)支持的，日本、法國(guó)、德國(guó)則分別達(dá)到39％、21％和13％。而我國(guó)出口信用保險(xiǎn)僅占出口總額的1％左右。我國(guó)的出口信用保險(xiǎn)業(yè)首先是整體發(fā)展水平低，險(xiǎn)種單一，企業(yè)對(duì)出口信用保險(xiǎn)重視不夠，業(yè)務(wù)規(guī)模與出口規(guī)模相比很不對(duì)稱。

　　第二，因出口信用保險(xiǎn)較強(qiáng)的外部性和高風(fēng)險(xiǎn)性，一般而言政府應(yīng)提供相應(yīng)的政策性支持。目前國(guó)家對(duì)出口信用保險(xiǎn)的政策性支持不夠，造成出口信用保險(xiǎn)費(fèi)率偏高，費(fèi)率的厘定不合理，限制了出口信用保險(xiǎn)業(yè)及出口貿(mào)易的發(fā)展。

　　第三，由于目前出口貿(mào)易尚缺乏企業(yè)資信調(diào)查系統(tǒng)，造成出口企業(yè)對(duì)客戶信息了解不夠，在沒有出口信用保險(xiǎn)配合的情況下，產(chǎn)生大量的故意欺詐行為。

　　第四，我國(guó)出口信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展目前缺乏相應(yīng)的法律法規(guī)。因此，加快出口信用保險(xiǎn)業(yè)的立法工作，使出口信用保險(xiǎn)做到有法可依是規(guī)范和促進(jìn)出口信用保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展的當(dāng)務(wù)之急。

　　2．消費(fèi)信貸保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r。

　　我國(guó)消費(fèi)信貸發(fā)展十分迅速，成為商業(yè)銀行增長(zhǎng)較快的貸款之一。目前我國(guó)消費(fèi)信貸主要集中在個(gè)人住房消費(fèi)信貸，汽車和助學(xué)消費(fèi)信貸等方面，其中住房消費(fèi)貸款占絕對(duì)重要地位。2000年上半年，個(gè)人消費(fèi)信貸達(dá)2500億元，而個(gè)人住房貸款達(dá)2130億元左右。消費(fèi)信貸市場(chǎng)的順利發(fā)展必須有保險(xiǎn)業(yè)的積極參與，化解信用風(fēng)險(xiǎn)。以美國(guó)為例，1991年美國(guó)的住房抵押貸款中各類抵押債務(wù)占GNP的68％左右。美國(guó)住房抵押貸款市場(chǎng)之所以如此發(fā)達(dá)與美國(guó)住房抵押貸款保險(xiǎn)的發(fā)展是分不開的。因?yàn)�，首先美�?guó)建立了政府機(jī)構(gòu)擔(dān)保與私營(yíng)保險(xiǎn)相結(jié)合的完善的住房抵押貸款保險(xiǎn)機(jī)制。政府抵押擔(dān)保機(jī)構(gòu)有聯(lián)邦住房管理局(FHA)和退伍軍人管理局(VA)。私營(yíng)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)與政府抵押擔(dān)保各占住房抵押保險(xiǎn)市場(chǎng)的一半左右。據(jù)《1997—1998年度美國(guó)抵押保險(xiǎn)公司協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)匯編》，私營(yíng)保險(xiǎn)的市場(chǎng)份額1993年占53．1％，1994年為48．2％，1995年為61．3％，1996年為54．7％。其次，美國(guó)住房抵押貸款保險(xiǎn)市場(chǎng)的擔(dān)保比例高，經(jīng)營(yíng)方式靈活。聯(lián)邦住房管理局(FHA)針對(duì)低收入家庭提供100％的貸款擔(dān)保，貸款人首付5％的房款就可以得到30年期的銀行住房抵押貸款，有力地促進(jìn)了美國(guó)房地產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。而且美國(guó)有綜合性的多品種房地產(chǎn)保險(xiǎn)與住房抵押貸款保險(xiǎn)一起在美國(guó)房地產(chǎn)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中發(fā)揮著重要作用。

　　相對(duì)而言，我國(guó)消費(fèi)信貸保險(xiǎn)市場(chǎng)，尤其是住房抵押貸款保險(xiǎn)市場(chǎng)的發(fā)展還存在很多不完善之處。首先，我國(guó)還沒有建立起完善的住房抵押貸款和房地產(chǎn)保險(xiǎn)的良性運(yùn)轉(zhuǎn)機(jī)制。住房制度改革滯后，缺乏有效的金融工具啟動(dòng)廣大中低收入家庭的住房消費(fèi)需求。導(dǎo)致一方面是商品房閑置，另一方面是居民的住房面積嚴(yán)重不足。其次，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)沒有在信貸市場(chǎng)上發(fā)揮應(yīng)有的積極作用，對(duì)個(gè)人住房抵押貸款違約風(fēng)險(xiǎn)缺乏有效的防范機(jī)制。目前，我國(guó)住房抵押貸款條件苛刻，交易成本高，貸款期限短，不能有效促進(jìn)房地產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。同時(shí)與成熟的房地產(chǎn)市場(chǎng)國(guó)家相比，我國(guó)與住房抵押貸款保險(xiǎn)相配套的房地產(chǎn)保險(xiǎn)品種較少。房屋產(chǎn)權(quán)保險(xiǎn)，抵押保險(xiǎn)，委托保險(xiǎn)等險(xiǎn)種市場(chǎng)目前還是空白。

　　3．其他信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r。

　　由于我國(guó)相應(yīng)的法律制度的不完善以及缺乏完備的社會(huì)信用管理體系，信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展尚處于萌芽階段。出口信用保險(xiǎn)，住房及汽車消費(fèi)貸款保險(xiǎn)之外的信用保險(xiǎn)業(yè)仍是有待開發(fā)的領(lǐng)域。但是由于信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展對(duì)其他行業(yè)如出口、房地產(chǎn)、汽車等市場(chǎng)的發(fā)展具有很大的促進(jìn)作用，積極發(fā)展信用保險(xiǎn)對(duì)完善市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展意義十分重大。

　　三、促進(jìn)我國(guó)信用保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展的途徑

　　信用保險(xiǎn)的發(fā)展有賴于我國(guó)社會(huì)信用管理體系的構(gòu)建，而信用保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展本身又會(huì)促進(jìn)我國(guó)社會(huì)信用管理體系的構(gòu)建。在目前我國(guó)信用體系不完善的情況下，發(fā)展我國(guó)的信用保險(xiǎn)業(yè)應(yīng)從以下幾個(gè)方面著手：

　　1．建立我國(guó)的社會(huì)信用管理體系。

　　目前我國(guó)不僅是缺乏個(gè)人信用的商業(yè)保險(xiǎn)及個(gè)人信用評(píng)估和管理體系，而且整個(gè)社會(huì)信用體系尚沒有建立起來。而完善的社會(huì)信用管理體系是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必然要求。社會(huì)信用作為市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的行為規(guī)范，貫穿于社會(huì)交易行為之中，促進(jìn)交易效率的提高和市場(chǎng)規(guī)模的擴(kuò)大，保證市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的順利運(yùn)行。完善的社會(huì)信用管理體系是由以下幾方面組成的統(tǒng)一整體：

　　一是企業(yè)信用管理體系。企業(yè)信用管理體系主要由企業(yè)資信調(diào)查報(bào)告和企業(yè)資信數(shù)據(jù)庫構(gòu)成。以美國(guó)為例，美國(guó)的Dun＆Bradstreet Corp擁有近5700萬家企業(yè)的信用檔案，每一企業(yè)都有與其他企業(yè)相區(qū)別的ID身份號(hào)碼。這樣客戶就可以通過電腦實(shí)時(shí)檢索企業(yè)的信用信息。我國(guó)的企業(yè)信用管理體系的構(gòu)建也應(yīng)參照美國(guó)的作法，象個(gè)人存款實(shí)名制一樣，企業(yè)的帳戶和信用往來也應(yīng)實(shí)行“實(shí)名制”，通過互聯(lián)網(wǎng)建立企業(yè)資信數(shù)據(jù)庫，徹底杜絕如多頭開戶等行為。這樣就節(jié)約了企業(yè)信用評(píng)估和管理成本。對(duì)政府監(jiān)管當(dāng)局來說，也節(jié)約了監(jiān)管成本。

　　二是個(gè)人信用管理體系。目前我國(guó)的個(gè)人信用環(huán)境和信用秩序十分混亂，個(gè)人信用觀念淡薄，這種信用危機(jī)嚴(yán)重制約了消費(fèi)信貸的發(fā)展。個(gè)人信用管理體系的建立應(yīng)與個(gè)人信貸結(jié)合起來，采取個(gè)人信用調(diào)查與消費(fèi)者自主申請(qǐng)相結(jié)合的形成，完善個(gè)人信用評(píng)估方法，逐漸建立個(gè)人信用數(shù)據(jù)庫。個(gè)人信用管理體系的建立將會(huì)強(qiáng)化個(gè)人信用意識(shí)，規(guī)范信用秩序。

　　三是國(guó)家信用管理體系及相應(yīng)的立法。政府作為制度供給者應(yīng)加強(qiáng)立法工作，為信用制度的建立制定法律規(guī)范。隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)開放程度的提高，以及世界經(jīng)濟(jì)一體化進(jìn)程的推進(jìn)。規(guī)模企業(yè)信息的披露和加強(qiáng)對(duì)企業(yè)的監(jiān)管顯得十分重要。同時(shí)，由于人的機(jī)會(huì)主義傾向，政府作為擁有暴力潛能的第三方建立一定的懲罰機(jī)制，增加違約成本，對(duì)維護(hù)信用制度的良性運(yùn)轉(zhuǎn)是必不可少的。目前我國(guó)除保密法以外，對(duì)企業(yè)資信數(shù)據(jù)的開放度缺乏法律界定和規(guī)范，不利于我國(guó)企業(yè)信用管理體系的建立。

　　四是發(fā)達(dá)的社會(huì)信用管理行業(yè)。由于信息的不對(duì)稱和不完善，企業(yè)和個(gè)人信用數(shù)據(jù)的收集和管理需要花費(fèi)大量的搜尋成本。而相應(yīng)的中介服務(wù)行業(yè)的發(fā)展，可以降低搜尋成本，提高市場(chǎng)交易效率。

　　2．建立政策性和商業(yè)性的出口信用保險(xiǎn)及出口信貸擔(dān)保制度，促進(jìn)國(guó)際貿(mào)易的發(fā)展。

　　出口信用保險(xiǎn)具有高風(fēng)險(xiǎn)性和很強(qiáng)的外部性，純商業(yè)性的保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)無法獨(dú)立承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，而其本身對(duì)促進(jìn)出口和經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有十分重要的作用。因此，出口信用保險(xiǎn)一般作為政策性保險(xiǎn)，由政府給以一定的支持，以降低經(jīng)濟(jì)主體的風(fēng)險(xiǎn)和保險(xiǎn)費(fèi)率，促進(jìn)出口。目前我國(guó)的出口信用保險(xiǎn)業(yè)尚沒有形成完善的體制，國(guó)家專項(xiàng)基金數(shù)額過少，費(fèi)率過高，導(dǎo)致投保成本高，投保比例過低。

　　3．盡快建立完善的抵押貸款保險(xiǎn)體制。

　　就住房抵押貸款而言，建立針對(duì)中低收人家庭的住房抵押貸款政府擔(dān)保制度和商業(yè)化的保險(xiǎn)制度，一方面可以改善全民的居住條件，提高社會(huì)福利水平，另一方面可以啟動(dòng)房地產(chǎn)市場(chǎng)，帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。據(jù)上海社會(huì)科學(xué)院1981年的投入產(chǎn)出研究，我國(guó)在住宅上每增加1億元投資，可帶動(dòng)其他23個(gè)相關(guān)產(chǎn)業(yè)增加1．479億元投入，直接和間接帶動(dòng)的產(chǎn)業(yè)有60多個(gè)。當(dāng)前住房抵押貸款及其他消費(fèi)貸款保險(xiǎn)發(fā)展的主要障礙是缺乏社會(huì)信用管理體系及信用風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估和防范經(jīng)驗(yàn)。

　　4．加快社會(huì)信用管理和信用保險(xiǎn)的立法工作。

　　目前我國(guó)出口信用保險(xiǎn)，消費(fèi)信貸保險(xiǎn)等缺乏相應(yīng)的法律規(guī)范�！侗ｋU(xiǎn)法》的相關(guān)規(guī)定過于簡(jiǎn)略，無法滿足經(jīng)濟(jì)發(fā)展需要。其他如住房抵押貸款保險(xiǎn)，汽車信貸保險(xiǎn)等沒有明確的法律規(guī)范，《民法》，《商法》的相應(yīng)規(guī)定和保險(xiǎn)法一樣，過于簡(jiǎn)略，且缺乏實(shí)施細(xì)則。

　　5．積極開發(fā)保險(xiǎn)品種滿足市場(chǎng)需要。

　　目前我國(guó)相應(yīng)的保險(xiǎn)品種過于單一，不能滿足消費(fèi)者需要。現(xiàn)在財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)日益向綜合性方向發(fā)展，如住房抵押貸款保險(xiǎn)不能嚴(yán)格稱為信用保險(xiǎn)，它是由多種保險(xiǎn)組成的綜合性保險(xiǎn)。險(xiǎn)種單一就不能發(fā)揮綜合性保險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)功能。

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財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司的業(yè)務(wù)表現(xiàn)為根據(jù)保險(xiǎn)單（保險(xiǎn)合同）向被保險(xiǎn)人收取保險(xiǎn)費(fèi)，并在合同有效期內(nèi)承擔(dān)相應(yīng)的保險(xiǎn)責(zé)任。對(duì)于經(jīng)營(yíng)一般商品的企業(yè)，賣出商品收取貨款意味著一次交易的結(jié)束，而保險(xiǎn)公司簽發(fā)保單并收取保險(xiǎn)費(fèi)，只意味著保險(xiǎn)責(zé)任的開始，在從確認(rèn)收入....

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中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的跨世紀(jì)發(fā)展，筆者認(rèn)為應(yīng)重點(diǎn)考慮以下六個(gè)方面帶來的沖擊和影響。

一、加入WTO對(duì)中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的沖擊

　　中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)格局是在改革、開放中逐步形成的，也是為我國(guó)能早日加人WTO在保險(xiǎn)業(yè)方面所做的準(zhǔn)備。因此，這是中國(guó)為加入WTO，保....

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隨著中國(guó)即將加入世界貿(mào)易組織，中國(guó)的國(guó)內(nèi)和國(guó)際經(jīng)濟(jì)環(huán)境都將發(fā)生重大變化，主要表現(xiàn)在，中國(guó)將在一個(gè)較為有利的國(guó)際環(huán)境中全面參與經(jīng)濟(jì)全球化進(jìn)程和國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)與合作，進(jìn)一步加快改革開放的步伐，從而逐步與世界經(jīng)濟(jì)融為一體；同時(shí)，中國(guó)將履行其承諾的國(guó)際義....

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社會(huì)保障，是指社會(huì)成員在暫時(shí)或永久喪失工作能力、失去工作機(jī)會(huì)、或收入不能維持必要生活水平等情況下，由政府負(fù)責(zé)以依靠社會(huì)力量所籌集的資金提供必要的生活保證。作為政府的一項(xiàng)社會(huì)政策，社會(huì)保障對(duì)二戰(zhàn)后各國(guó)經(jīng)濟(jì)的迅速發(fā)展和社會(huì)穩(wěn)定起到了很好的促進(jìn)作用。因此，當(dāng)今....

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一、完善社會(huì)保障體系是促進(jìn)國(guó)內(nèi)消費(fèi)和帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的客觀要求

　�。保梗梗鼓晡覈�(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況良好，但受國(guó)際國(guó)內(nèi)形勢(shì)影響，有效需求不足仍然是一個(gè)比較突出的問題。為此，中央采取包括增加發(fā)行長(zhǎng)期國(guó)債、適當(dāng)擴(kuò)大中央財(cái)政赤字、努力增加城鎮(zhèn)中低收入居民的收入....