我國(guó)央行金融監(jiān)管與國(guó)際慣例接軌的構(gòu)想

我國(guó)央行金融監(jiān)管與國(guó)際慣例接軌的構(gòu)想

    一、我國(guó)央行金融業(yè)監(jiān)管中的薄弱點(diǎn)
    1995年有關(guān)金融“五法一決定”頒布以來(lái),我國(guó)的金融法律建設(shè)日臻完善,金融監(jiān)管體制逐步理順,金融監(jiān)管工作不斷加強(qiáng),對(duì)促進(jìn)金融改革和發(fā)展、維護(hù)金融業(yè)的穩(wěn)定發(fā)揮了重要作用。但是,面對(duì)加入WTO的新形勢(shì),我國(guó)的金融監(jiān)管與國(guó)際上先進(jìn)的金融監(jiān)管相比,仍然顯得很薄弱,表現(xiàn)為:
    1、沒(méi)有形成規(guī)范、連續(xù)和系統(tǒng)性的監(jiān)管。
    目前我國(guó)金融監(jiān)管尚未實(shí)現(xiàn)規(guī)范化和系統(tǒng)化,還沒(méi)有真正實(shí)現(xiàn)持續(xù)性監(jiān)管,沒(méi)有建立一個(gè)有效的金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)、評(píng)價(jià)、預(yù)警和處置系統(tǒng)。金融監(jiān)管還存在著一定程度的盲目性、隨意性和分散性,缺乏連續(xù)性和系統(tǒng)性,缺乏各種監(jiān)管手段的有效配合,缺乏對(duì)監(jiān)管信息的綜合運(yùn)用,缺乏對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的跟蹤監(jiān)測(cè),從而導(dǎo)致監(jiān)管成本的提高和監(jiān)管效率的下降,使金融風(fēng)險(xiǎn)得以積聚和擴(kuò)散,最后忙于事后救火處置。
    2、沒(méi)有將金融機(jī)構(gòu)的法人治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)控作為監(jiān)管重心。
    過(guò)去我們對(duì)金融機(jī)構(gòu)的法人治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)控重視不夠,監(jiān)督不力,往往忙于外部監(jiān)管。特別是對(duì)金融機(jī)構(gòu)董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、經(jīng)營(yíng)管理班子的職責(zé),對(duì)董事長(zhǎng)、行長(zhǎng)的職責(zé)不夠明確,對(duì)其行使職責(zé)的情況缺乏有效監(jiān)督,對(duì)內(nèi)控制度的建設(shè)及執(zhí)行情況檢查不力,其結(jié)果是,中國(guó)人民銀行投入了很多人力和精力,但監(jiān)管效果并不明顯。經(jīng)驗(yàn)證明,外部監(jiān)管不能代替金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)部有效控制,也不能成為金融機(jī)構(gòu)內(nèi)控的補(bǔ)充。金融機(jī)構(gòu)良好的法人治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)控機(jī)制是實(shí)現(xiàn)有效金融監(jiān)管的基礎(chǔ),只有建立完善的金融機(jī)構(gòu)自我約束和自我發(fā)展機(jī)制,加上有效的金融監(jiān)管,才能保證金融機(jī)構(gòu)穩(wěn)健發(fā)展。
    3、金融監(jiān)管缺乏應(yīng)有的嚴(yán)肅性。
    對(duì)于資本充足率、不良貸款比率等指標(biāo)沒(méi)有達(dá)到監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的金融機(jī)構(gòu),未能及時(shí)采取有效的糾正措施,使金融風(fēng)險(xiǎn)不斷累積;對(duì)違法違規(guī)經(jīng)營(yíng)的金融機(jī)構(gòu)及其主要負(fù)責(zé)人沒(méi)有依法嚴(yán)肅處理,有些被關(guān)閉金融機(jī)構(gòu)的主要負(fù)責(zé)人仍可以在其他金融機(jī)構(gòu)甚至是監(jiān)管部門繼續(xù)任職。這足以說(shuō)明,金融監(jiān)管工作中仍然存在著有法不依、執(zhí)法不嚴(yán)、違法不究的情況,亟待提高金融監(jiān)管的嚴(yán)肅性,樹立中央銀行監(jiān)管的權(quán)威。
    4、市場(chǎng)退出機(jī)制的不健全。
    雖然去年底國(guó)務(wù)院頒布了《金融機(jī)構(gòu)撤銷條例》,對(duì)危機(jī)金融機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)退出仍然主要采取撤銷(關(guān)閉)這一行政方式,而尚未建立危機(jī)金融機(jī)構(gòu)順利退出的市場(chǎng)配套機(jī)制,結(jié)果使各級(jí)政府和中央銀行為此投入大量的救助和處置資金,由此不僅增加財(cái)政和貨幣穩(wěn)定的壓力,同時(shí)也助長(zhǎng)了“道德危害”。因此,迫切需要建立金融機(jī)構(gòu)穩(wěn)定退出市場(chǎng)的處置和保障機(jī)制,包括建立存款保險(xiǎn)制度和完善的關(guān)閉破產(chǎn)程序,在防范風(fēng)險(xiǎn)的蔓延和擴(kuò)大,維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定的基礎(chǔ)上,保護(hù)存款人利益和社會(huì)公眾利益。
    5、金融監(jiān)管支持系統(tǒng)薄弱。
    金融監(jiān)管的組織領(lǐng)導(dǎo)體系不完善,沒(méi)有形成一個(gè)分工明確、責(zé)任清晰、高效運(yùn)行的監(jiān)管組織系統(tǒng)。金融監(jiān)管法律體系不夠完善,存在著法律真空,操作性較差。沒(méi)有建立集中統(tǒng)一的監(jiān)管信息庫(kù),缺乏金融數(shù)據(jù)的收集、整理及分析系統(tǒng)。沒(méi)有實(shí)行審慎會(huì)計(jì)制度,不能真實(shí)反映被監(jiān)管金融機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)質(zhì)量和盈虧狀況。社會(huì)中介機(jī)構(gòu)的金融監(jiān)管作用沒(méi)有得到充分發(fā)揮。信息披露制度不完善,沒(méi)有充分發(fā)揮市場(chǎng)約束機(jī)制的作用。
    二、國(guó)際金融監(jiān)管的發(fā)展趨勢(shì)
    最近中央金融工作會(huì)議提出的金融監(jiān)管目標(biāo)是:維護(hù)金融市場(chǎng)公開、公平、有序競(jìng)爭(zhēng),有效防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn),保護(hù)存款人、投資者和被保險(xiǎn)人的合法權(quán)益。這個(gè)目標(biāo)在表達(dá)方式上雖然與他國(guó)有所不同,但其基本內(nèi)容都是一致的,就是保護(hù)存款人利益和維護(hù)整個(gè)金融體系的安全與穩(wěn)定。盡管這個(gè)基本目標(biāo)沒(méi)有改變,但伴隨著經(jīng)濟(jì)金融全球化,信息技術(shù)的廣泛應(yīng)用以及國(guó)際銀行業(yè)的巨大變化,各國(guó)金融監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)管理念、監(jiān)管方式與手段都發(fā)生了很大變化。特別是亞洲金融危機(jī)的爆發(fā),促使各國(guó)金融監(jiān)管當(dāng)局進(jìn)一步認(rèn)識(shí)到金融監(jiān)管改革的重要性。在這種背景下,金融監(jiān)管呈現(xiàn)出一些新的發(fā)展趨勢(shì)。
    1、在實(shí)施合規(guī)性監(jiān)管的同時(shí),進(jìn)一步強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管。各國(guó)金融監(jiān)管當(dāng)局逐漸認(rèn)識(shí)到,盡管有些金融機(jī)構(gòu)能夠遵從監(jiān)管當(dāng)局制定的各項(xiàng)監(jiān)管規(guī)章制度,但是仍然不能確保有效地防范和化解風(fēng)險(xiǎn)。相對(duì)于金融業(yè)務(wù)的快速發(fā)展,大部分金融法規(guī)制度的更新具有滯后性,從而使其有效性常常受到一定限制。因此,各國(guó)金融監(jiān)管當(dāng)局在加強(qiáng)合規(guī)性監(jiān)管的同時(shí),開始注重風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管,注重對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的早期識(shí)別、預(yù)警和控制,尤其注重金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)控制和管理,注重考核金融機(jī)構(gòu)識(shí)別、衡量、監(jiān)測(cè)和控制風(fēng)險(xiǎn)的能力和水平。
    2、在不斷完善對(duì)銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的同時(shí),強(qiáng)調(diào)對(duì)銀行創(chuàng)新業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管。近些年來(lái),金融機(jī)構(gòu)以金融衍生產(chǎn)品交易、網(wǎng)絡(luò)化銀行業(yè)務(wù)和投資銀行業(yè)務(wù)為主要內(nèi)容的金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)快速發(fā)展,上述業(yè)務(wù)在創(chuàng)造更大收益的同時(shí),也伴隨著更大的風(fēng)險(xiǎn),對(duì)金融市場(chǎng)和銀行體系安全造成的沖擊也更為直接和猛烈。因此,各國(guó)金融監(jiān)管當(dāng)局在加強(qiáng)對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的同時(shí),開始注重對(duì)銀行創(chuàng)新業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管,并制定相應(yīng)的監(jiān)管法規(guī)和操作指引,以規(guī)范業(yè)務(wù)發(fā)展,督促金融機(jī)構(gòu)防范和控制風(fēng)險(xiǎn)。巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)也為完善金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管,特別是其市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、對(duì)方違約風(fēng)險(xiǎn)及操作風(fēng)險(xiǎn)等風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管,提供了許多參考性文獻(xiàn)、國(guó)際最佳實(shí)踐及主要原則。
    3、強(qiáng)調(diào)金融機(jī)構(gòu)的公司治理結(jié)構(gòu)。良好的公司治理結(jié)構(gòu)是單個(gè)金融機(jī)構(gòu)和整個(gè)金融體系安全穩(wěn)定的基本保障,公司治理結(jié)構(gòu)存在嚴(yán)重問(wèn)題,其后果可能是災(zāi)難性的,因此建立良好的公司治理結(jié)構(gòu)已得到國(guó)際金融組織和各國(guó)金融監(jiān)管當(dāng)局的高度關(guān)注。歷史上許多銀行都因治理結(jié)構(gòu)不良而導(dǎo)致危機(jī)。亞洲金融危機(jī)的深刻教訓(xùn)之一,就是這些國(guó)家的銀行治理結(jié)構(gòu)存在嚴(yán)重缺陷。一些亞洲國(guó)家的銀行在金融危機(jī)過(guò)后痛定思痛,都致力于公司治理結(jié)構(gòu)的改革,并將這種改革作為生存和發(fā)展的重要保障。不少國(guó)家根據(jù)理論和實(shí)踐成果,專門起草并發(fā)布了關(guān)于良好公司治理結(jié)構(gòu)的指引或原則。
    4、強(qiáng)調(diào)信息披露與市場(chǎng)約束。許多國(guó)際金融組織及金融監(jiān)管當(dāng)局都把亞洲金融危機(jī)部分地歸結(jié)為亞洲國(guó)家的金融體系不透明,因此提倡和要求各國(guó)最大限度地充分披露金融信息,增加金融運(yùn)行的透明度。不能充分披露金融信息,使存款人和投資人不能對(duì)銀行的風(fēng)險(xiǎn)做出及時(shí)、客觀的判斷,使監(jiān)管當(dāng)局不能及時(shí)監(jiān)測(cè)、評(píng)價(jià)和控制金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn),使金融機(jī)構(gòu)的自我約束放松,金融風(fēng)險(xiǎn)不斷積累。
    5、強(qiáng)調(diào)反洗錢與防止金融犯罪。隨著制販毒等有組織犯罪活動(dòng)日益猖獗,犯罪分子利用銀行體系從事洗錢活動(dòng)的問(wèn)題越來(lái)越突出,并日益引起國(guó)際社會(huì)的廣泛關(guān)注。這一趨勢(shì)使傳統(tǒng)的銀行要為客戶保密的制度受到?jīng)_擊。許多國(guó)家制定專門的反洗錢立法,不僅從道義上,而且從法律上明確規(guī)定了金融機(jī)構(gòu)在防止犯罪分子利用金融體系從事洗錢活動(dòng)方面的職責(zé),強(qiáng)調(diào)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)和完善內(nèi)部控制,要及時(shí)全面了解自己的客戶,要具備識(shí)別判斷客戶的程序和能力,金融機(jī)構(gòu)不得提供無(wú)業(yè)務(wù)背景的資金存取、轉(zhuǎn)移等銀行服務(wù),對(duì)認(rèn)為可疑的交易要及時(shí)向有關(guān)當(dāng)局報(bào)告。
    此外,國(guó)際金融組織和許多金融監(jiān)管當(dāng)局特別關(guān)注和強(qiáng)調(diào)內(nèi)部控制和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管、審慎監(jiān)管、并表監(jiān)管以及各國(guó)監(jiān)管當(dāng)局的合作等。分析研究這些發(fā)展趨勢(shì),對(duì)于我國(guó)重新審視金融監(jiān)管制度和監(jiān)管方式,提高金融監(jiān)管的有效性具有重要的借鑒作用和參考作用。
    三、與國(guó)際金融監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)接軌的構(gòu)想
    加入WTO后,如何更新監(jiān)管理念與方式,與國(guó)際慣例和標(biāo)準(zhǔn)接軌,迅速提高我國(guó)金融監(jiān)管水平和效率,是擺在全體央行工作者面前的一個(gè)重要的課題。筆者認(rèn)為,當(dāng)前我國(guó)央行監(jiān)管無(wú)論是思維方式還是工作重心都應(yīng)該大膽更新和調(diào)整。
    1、毫不猶豫地清理、修訂、廢止與國(guó)際慣例相悖的金融法律、法規(guī)文件,加強(qiáng)對(duì)國(guó)際金融監(jiān)管規(guī)則與標(biāo)準(zhǔn)的學(xué)習(xí)和人才培訓(xùn),提高我國(guó)加入WTO的適應(yīng)能力和接軌效果。去年底,中央辦公廳文件指出,要在深入理解和準(zhǔn)確把握世界貿(mào)易組織協(xié)議和我國(guó)對(duì)外承諾的基礎(chǔ)上,抓緊制定既能嚴(yán)格履行我國(guó)對(duì)外承諾、又能利用世界貿(mào)易組織規(guī)則保護(hù)和發(fā)展我國(guó)經(jīng)濟(jì)的法律、法規(guī)和規(guī)章。這是對(duì)全國(guó)而言的總體要求,我們金融監(jiān)管部門也必須做好這項(xiàng)工作,要迅速對(duì)現(xiàn)行的法律、法規(guī)及規(guī)章進(jìn)行清理,按照法制統(tǒng)一和公開透明的原則,對(duì)違反世界貿(mào)易組織規(guī)則的規(guī)定,該修改的修改,該廢止的廢止,使我國(guó)的金融法律和金融監(jiān)管手段符合國(guó)際通行做法,這是其一。
    其二就是要培養(yǎng)人才,提高金融監(jiān)管干部隊(duì)伍的整體素質(zhì)。世界貿(mào)易組織的核心是《WTO協(xié)定》,其中1997年底,有70個(gè)成員國(guó)達(dá)成了一項(xiàng)新協(xié)議,即《全球金融服務(wù)貿(mào)易協(xié)定》,于1999年初簽署生效,標(biāo)致著全球金融市場(chǎng)開放邁出了新的重要的一步。我國(guó)加入WTO組織,銀行、證券、保險(xiǎn)和金融信息市場(chǎng)將面向世界逐步放開,我們的金融工作者,特別是中央銀行的監(jiān)管干部必須全面掌握這一協(xié)定的內(nèi)涵,掌握巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)制定的《有效銀行監(jiān)管核心原則》,要分期分批對(duì)廣大監(jiān)管干部進(jìn)行培訓(xùn),做到熟悉規(guī)則并能熟練地運(yùn)用規(guī)則。要培養(yǎng)一大批具有較好的外語(yǔ)水平和深厚的金融知識(shí)并能掌握國(guó)際通用規(guī)則的綜合性人才和專門人才。
    2、明確金融機(jī)構(gòu)功能定位,把住市場(chǎng)準(zhǔn)入關(guān),優(yōu)化銀行機(jī)構(gòu)法人治理結(jié)構(gòu),建立良好的內(nèi)部控制與風(fēng)險(xiǎn)管理體系,防止“先天性缺陷”問(wèn)題。首先,明確各類金融機(jī)構(gòu)的功能定位,有利于科學(xué)制定各類金融機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn);有利于形成合理的金融布局和適度競(jìng)爭(zhēng),在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和滿足社會(huì)需求的同時(shí),保障金融機(jī)構(gòu)自身的穩(wěn)健發(fā)展;有利于金融機(jī)構(gòu)發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢(shì),提高金融服務(wù)的質(zhì)量和效率;特別是有利于確定各類金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)特征和監(jiān)管重點(diǎn),合理分配監(jiān)管資源,提高監(jiān)管的效率和專業(yè)化水平。第二,市場(chǎng)準(zhǔn)入是金融監(jiān)管的首要環(huán)節(jié),把好市場(chǎng)準(zhǔn)入關(guān)是保障金融機(jī)構(gòu)穩(wěn)健運(yùn)行和金融體系安全的重要基礎(chǔ)。因此,我們只能批準(zhǔn)高質(zhì)量的金融機(jī)構(gòu)和高級(jí)經(jīng)營(yíng)管理人員進(jìn)入金融市場(chǎng),

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美國(guó)是世界上信用經(jīng)濟(jì)最為發(fā)達(dá)的國(guó)家，其信用體系經(jīng)過(guò)近百年來(lái)的發(fā)展，特別是近三、四十年的發(fā)展，已趨于完善。完善的信用體系和不斷擴(kuò)大的信用交易規(guī)模，已經(jīng)成為美國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要驅(qū)動(dòng)力量。在一定程度上，美國(guó)經(jīng)濟(jì)已經(jīng)成為“信用經(jīng)濟(jì)（Credit &n....

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　　在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，征信服務(wù)的范圍比較廣，在以征信產(chǎn)品生產(chǎn)為主的服務(wù)中主要有兩類：一類是企業(yè)征信服務(wù)，即提供關(guān)于企業(yè)信用調(diào)查的服務(wù)；另一類是消費(fèi)者征....

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　　美國(guó)國(guó)會(huì)1999年底通過(guò)了《金融服務(wù)現(xiàn)代化法案》。2000年初，中國(guó)國(guó)內(nèi)一些人士包括一些較高級(jí)別的領(lǐng)導(dǎo)干部，曾積極呼吁中國(guó)的金融機(jī)構(gòu)應(yīng)混業(yè)經(jīng)營(yíng)，針對(duì)此，本人2000年4月、7月和8月間分別在《中國(guó)證券報(bào)》、《人民日?qǐng)?bào)》和《財(cái)經(jīng)》雜志幾次撰文....

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　　一、循環(huán)經(jīng)濟(jì)的內(nèi)涵及其產(chǎn)生背景&nb....

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　　中國(guó)1980年恢復(fù)辦理國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)以來(lái)，隨著經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展和人民生活水平的穩(wěn)步提高，保險(xiǎn)業(yè)飛速發(fā)展：1980年以來(lái)，中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)以年均34％的速度增長(zhǎng)，2001年全年保費(fèi)總收入達(dá)2112.28億元，保險(xiǎn)深度（保費(fèi)收入占G....

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　　從上世紀(jì)30年代的大蕭條之后直到80年代初期，美國(guó)的商業(yè)銀行數(shù)量相當(dāng)穩(wěn)定地徘徊在13000到15000家之間（米什金，1996）。但是從80年代開始，商業(yè)銀行的數(shù)量持續(xù)穩(wěn)定地下降。在1980年到1998年間，商業(yè)銀行數(shù)量從14....